Объем выплаченных промежуточных дивидендов за 1 полугодие 2022 г. до сих пор остался рекордным для российского фондового рынка, он до сих пор не превзойден другими компаниями даже в годовом выражении.
Совет директоров Газпрома рассмотрел вопросы проведения годового общего собрания акционеров (ГОСА).
Об этом Газпром сообщил в своем Telegram-канале 23 мая 2023 г.
Совет директоров Газпрома принял следующие решения:
ГОСА решено провести в форме заочного голосования,
при определении кворума собрания и подведении итогов голосования будут учитываться голоса, представленные бюллетенями и сообщениями до 18:00 мск 29 июня,
рекомендовать ГОСА не объявлять и не выплачивать дивиденды по результатам деятельности Газпрома в 2022 г. с учетом выплаты промежуточных дивидендов по результатам деятельности компании в 1м полугодии 2022 г.
Дивиденды Газпрома
В сентябре 2022 г. акционеры Газпрома приняли решение об утверждении дивидендов за 1е полугодие 2022 г. в размере 51,03 руб./акцию.
Общий объем дивидендных выплат составил 1,208059 трлн руб., что стало рекордом для компании и всего российского фондового рынка.
Промежуточные дивиденды Газпром выплатил впервые, таким образом компенсировав акционерам отказ от выплаты дивидендов по итогам 2021 г.
Напомним, что в 2022 г. совет директоров Газпрома рекомендовал ГОСА одобрить дивиденды по итогам 2021 г. в размере 52,53 руб./акцию, на выплату дивидендов планировалось направить 1,24357 трлн руб.
Однако 30 июня 2022 г. ГОСА не утвердило выплату дивидендов за 2021 г., что спровоцировало разочарование частных инвесторов и обвал российского фондового рынка.
Вместо выплаты дивидендов сверхприбыль Газпрома за 2021 г. от высоких цен на экспортируемый газ, государство как основной акционер компании решило изъять в бюджет в виде повышенного налога на добычу полезных ископаемых (НДПИ).
14 июня 2022 г. президент РФ В. Путин подписал закон, увеличивающий в 2022 г. поступления от НДПИ для Газпрома на 1,248 трлн руб. за 3 месяца.
Отметим, что Газпром продолжает осуществлять повышенные выплаты по НДПИ.
По принятому в ноябре 2022 г. закону, для Газпрома на период с 2023 по 2025 гг. НДПИ повышается на 50 млрд руб./мес., т.е. за 3-летний период размер допвыплат компании составит 1,8 трлн руб.
Кроме того, на момент принятия решения по дивидендам за 2021 г. еще не был решен вопрос с выплатой дивидендов владельцам депозитарных расписок.
По последним раскрытым Газпромом данным (на конец 2021 г.) на руках у держателей АДР, которые выпускались для продажи на зарубежных рынках, находилось 16,16% капитала Газпрома.
В конце апреля 2022 г. программа АДР была Газпромом закрыта, была запущена их конвертация в локальные акции, которая завершилась в сентябре 2022 г., т.е. до момента закрытия реестра по промежуточным дивидендам.
Решение совета директоров Газпрома не рекомендовать выплату итоговых дивидендов за 2022 г. прокомментировал зампред правления Газпрома Ф. Садыгов.
Тезисы от Ф. Садыгова:
консолидированная отчетность группы Газпром по МСФО за 2022 г. подтвердила устойчивость всех видов деятельности группы,
EBITDA группы Газпром за 2022 г. составила 3,6 трлн руб., что сопоставимо с рекордным результатом 2021 г. и существенно превышает показатели за предыдущие годы,
мы всегда уделяем большое внимание контролю операционных затрат на всех уровнях, что служит опорой нашей финансовой устойчивости,
долговой портфель сохраняет комфортную структуру погашения,
объем чистого долга, скорректированного на депозиты, на конец 2022 г. составил 3,8 трлн руб.,
ликвидные средства на балансе равнялись 1,2 трлн руб., что на 71% выше объема краткосрочного долга и служит дополнительной гарантией исполнения всех обязательств Газпрома,
уровень долговой нагрузки по показателю чистый долг/EBITDA составил 1,1 в рублевом выражении, оставаясь вблизи нижней границы комфортного диапазона,
в 2022 г. Газпром получил чистую прибыль в размере 1,2 трлн руб., это один из лучших показателей в истории компании, но ниже уровня 2021 г.,
влияние на размер прибыли оказали повышенные налоговые выплаты, которые пришлись на 2е полугодие 2022 г.,
с учетом корректировок на неденежные статьи размер дивидендной базы за 2022 г. на 78% превысил чистую прибыль и достиг 2,2 трлн руб.,
при этом объем направленных акционерам промежуточных дивидендов за 1е полугодие 2022 г. составил 1,2 трлн руб. или 55% от скорректированной чистой прибыли группы Газпром по МСФО за весь 2022 г.,
это выше предусмотренного дивидендной политикой целевого уровня - не менее 50% от скорректированной чистой прибыли по МСФО,
таким образом, Газпром обеспечил акционерам сверхприбыль, направив на выплату дивидендов на 115 млрд руб. больше уровня, предусмотренного дивидендной политикой,
мы не стали дожидаться итогов года, а дали возможность акционерам получить столь значительную сумму заранее, за счет этого полученный дивиденд имеет более высокую реальную стоимость, чем выплата такой же суммы по итогам года,
на основании этого совет директоров Газпрома принял решение сохранить совокупные выплаты за 2022 г. на уровне промежуточных дивидендов за 1е полугодие 2022 г.
Отчетность Газпрома по МСФО
23 мая 2023 г. была опубликована консолидированная отчетность группы Газпром по МСФО за 2022 г.
Чистая прибыль за 2022 г., относящаяся к акционерам Газпрома, сократилась в 1,7 раза по сравнению с 2021 г. и составила 1,226 трлн руб.
Учитывая, что за 1е полугодие 2022 г. чистая прибыль Газпрома составила рекордные 2,514 трлн руб., 2е полугодие для Газпрома оказалось убыточным.
Такая ситуация была ожидаема в связи с сокращением поставок газа в европейском направлении и повышенной налоговой нагрузкой, легшей на Газпром.
По итогам 2022 г. выплата НДПИ группой Газпром вырос более чем в 2 раза и составила 2,895 трлн руб.
Выручка Газпрома за 2022 г. (выручка от внешних продаж) выросла на 14,0%, до 11,674 трлн руб., в т.ч.:
выручка от продажи газа - увеличилась на 15,1%, до 6,513 трлн руб.,
выручка от продажи нефти, газового конденсата и продуктов нефтегазопереработки - выросла на 13,4%, до 3,477 трлн руб.,
выручка от продажи электрической и тепловой энергии - снизилась на 0,1%, до 594,984 млрд руб.
Показатель EBITDA в 2022 г. снизился на 1,3%, до 3,638 трлн руб.
Отношение чистый долг/EBITDA составил 1,07 в рублевом выражении по сравнению с 0,78 по итогам 2021 г.
Общий объем освоения инвестиций согласно инвестиционной программе группы Газпром на 2023 г. по газовым, нефтяным, электрогенерирующим, теплогенерирующим и прочим активам составляет 3,056 трлн руб.